Maximal Drawdown-kalkylator
Beräkna maximal drawdown-procent, dollarförlust, återhämtningstid och Ulcer Index från portföljvärden.
Hur Det Fungerar
Maximum Drawdown-kalkylatorn analyserar en serie portföljsaldon för att hitta den värsta nedgången från topp till botten. Du klistrar in eller skriver dina portföljvärden — månadsutdrag, kvartalsrapporter eller dagliga slutkurser — och verktyget beräknar omedelbart hur mycket du skulle ha förlorat från toppen och hur lång tid det tog att återhämta sig.
Utöver huvudnumret för maximal drawdown beräknar verktyget Ulcer Index — ett mått som tar hänsyn till både djupet och varaktigheten av alla drawdowns. Detta ger en mer komplett bild av risk än enbart maximal drawdown. Drawdown-tidslinjen visar varje drawdown-episod visuellt så att du kan se var och när nedgångar inträffade.
Formeln
running_peak = första_värdet
för varje värde vid index i:
om värde > running_peak: running_peak = värde
drawdown_pct = (running_peak − värde) / running_peak
squared_drawdowns[i] = drawdown_pct²
max_drawdown = max(drawdown_pct)
dollar_förlust = running_peak_vid_start − bottenvärde
ulcer_index = √(Σ(squared_drawdowns) / n) × 100
Alla beräkningar körs i din webbläsare. Värden skickas aldrig till en server.
FAQ
Vad är maximal drawdown?
Maximal drawdown är den största nedgången från topp till botten i en portföljs värde under en given period. Den mäter den värsta förlust en investerare skulle ha upplevt genom att köpa vid toppen och sälja vid botten. Den uttrycks i procent: (Topp − Botten) / Topp.
Vad är Ulcer Index?
Ulcer Index mäter både djupet och varaktigheten av drawdowns. Det är kvadratroten av medelvärdet av alla kvadrerade procentuella drawdowns från den löpande toppen. Ett högre Ulcer Index betyder djupare eller längre drawdowns — mer 'smärta' för investeraren. Till skillnad från maximal drawdown straffar Ulcer Index ihållande undervattensperioder.
Hur beräknas återhämtningstiden?
Återhämtningstiden räknar antalet perioder (månader, dagar, etc.) från botten tills portföljvärdet når eller överskrider den tidigare toppen. Om portföljen ännu inte har återhämtat sig i slutet av serien markeras återhämtningstiden som 'ännu inte återhämtad.'
Hur ska jag ange mina portföljvärden?
Ange dina portföljvärden som siffror separerade med kommatecken, mellanslag eller radbrytningar. Varje värde representerar din portföljbalans vid en tidpunkt — månadsutdrag, dagliga slutkurser eller vilket regelbundet intervall som helst. Ordningen spelar roll: det första värdet är det äldsta, det sista är det senaste.
Bör jag använda maximal drawdown eller Ulcer Index?
Maximal drawdown är ett enskilt worst-case-tal som är användbart för stresstester. Ulcer Index ger en mer fullständig bild av risk över tid — två strategier kan ha samma maximala drawdown men mycket olika Ulcer Index-värden, vilket indikerar olika nivåer av ihållande stress.
Relaterade Verktyg
Para ihop detta med Portfolio Temperatur-verktyget för att bedöma koncentrationsrisk. Kommande: Sharpe-kvot-kalkylator, Sortino-kvot, value at risk (VaR).