Calculateur de Ratio Sharpe & Sortino
Calculateur gratuit de ratio Sharpe et Sortino pour mesurer les rendements ajustés au risque. Saisissez rendement, taux sans risque et volatilite pour calculer les deux ratios instantanement.
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Fonctionnement
Sélectionnez le mode simple pour entrer le rendement annualisé de votre portefeuille, le taux sans risque (ex. rendement du Trésor à 10 ans) et l'écart type annualisé du portefeuille. Le calculateur calcule instantanément le ratio de Sharpe (rendement ajusté au risque total) et le ratio de Sortino (rendement ajusté au risque baissier). Entrez 12% de rendement, 4% sans risque et 15% de volatilité pour comparer un portefeuille de croissance aux bandes d'interprétation courantes.
Passez au mode avancé pour coller une série de rendements périodiques (quotidiens, mensuels ou annuels). L'outil calcule la moyenne arithmétique, l'écart type des rendements excédentaires et la déviation baissière (écart type des seuls rendements négatifs). Il annualise ensuite tout selon la période sélectionnée et calcule les deux ratios. Collez 60 mois de rendements de fonds pour reproduire indépendamment les chiffres Sharpe de la fiche.
des seuls rendements négatifs). Il annualise ensuite tout selon la période sélectionnée et calcule les deux ratios. Collez 60 mois de rendements de fonds pour reproduire indépendamment les chiffres Sharpe de la fiche.
Calculateur de Ratio Sharpe & Sortino. Des ratios plus élevés indiquent de meilleurs rendements ajustés au risque.
Étape par étape
- Saisissez vos donnees dans Calculateur de Ratio Sharpe & Sortino.
- Consultez tableaux, graphiques et indicateurs resumes.
- Ajustez les hypotheses et comparez les scenarios avant d agir.
Exemple chiffre
Sélectionnez le mode simple pour entrer le rendement annualisé de votre portefeuille, le taux sans risque (ex.
Calculateur de Ratio Sharpe & Sortino: Passez au mode avancé pour coller une série de rendements périodiques (quotidiens, mensuels ou annuels).
Quand utiliser ce calculateur
Quand utiliser ce calculateur: Calculez les ratios de Sharpe et Sortino pour mesurer les rendements ajustés au risque du portefeuille.
Calculateur de Ratio Sharpe & Sortino. portfolios.tools
Erreurs frequentes
Erreurs frequentes: Sélectionnez le mode simple pour entrer le rendement annualisé de votre portefeuille, le taux sans risque (ex.
Calculateur de Ratio Sharpe & Sortino. Passez au mode avancé pour coller une série de rendements périodiques (quotidiens, mensuels ou annuels).
La Formule
Ratio de Sharpe = (Rp − Rf) / σp
Ratio de Sortino = (Rp − Rf) / σd
où Rp = rendement du portefeuille, Rf = taux sans risque
σp = écart-type des rendements
σd = déviation à la baisse (uniquement les rendements en dessous de l'objectif)
Des ratios plus élevés indiquent de meilleurs rendements ajustés au risque. Sharpe pénalise toute volatilité également. Sortino ne pénalise que la volatilité baissière, préféré pour distributions de rendement asymétriques. Utilisez au moins 36 observations mensuelles pour des estimations stables.
Limites et hypotheses
Des ratios plus élevés indiquent de meilleurs rendements ajustés au risque. Sharpe pénalise toute volatilité également. Sortino ne pénalise que la volatilité baissière, préféré pour distributions de rendement asymétriques. Utilisez au moins 36 observations mensuelles pour des estimations stables. Calculateur de Ratio Sharpe & Sortino.
Termes cles
- Que me dit réellement le ratio de Sharpe
- Le ratio de Sharpe mesure le rendement par unité de risque total (écart type).
- Pourquoi devrais-je utiliser Sortino plutôt que Sharpe
- Le ratio de Sortino ne pénalise que la volatilité baissière: le risque de perdre de l'argent.
- Hypothèse du modèle
- Bien que les benchmarks dépendent des conditions de marché, un bon ratio de Sharpe est généralement au dessus de 1, un très bon au dessus de 2, et au dessus de 3 est excellent.
Comparer les alternatives
Plus de calculateurs disponibles: rééquilibrage de portefeuille, graphique boursier, comparateur d'intérêts composés, calculateur d'intérêt sur marge, breakeven d'options, YTM obligataire et bien d'autres.
portfolios.tools comparer les alternatives Calculateur de Ratio Sharpe & Sortino.
FAQ
Que me dit réellement le ratio de Sharpe ?
Le ratio de Sharpe mesure le rendement par unité de risque total (écart type). Il indique si les rendements de votre portefeuille viennent de décisions intelligentes ou d'un risque excessif. Un ratio au dessus de 1 signifie que vous êtes compensé pour le risque pris. Comparez le Sharpe de votre fonds au S&P 500 sur la même période pour juger la compétence du gestionnaire versus l'exposition beta.
Pourquoi devrais-je utiliser Sortino plutôt que Sharpe ?
Le ratio de Sortino ne pénalise que la volatilité baissière: le risque de perdre de l'argent. Il ignore la volatilité haussière (gains), ce qui compte vraiment pour les investisseurs. Cela en fait une mesure plus réaliste pour la plupart des portefeuilles. Les stratégies trend following et revenus d'options paraissent souvent meilleures en Sortino qu'en Sharpe car les hausses ne sont pas pénalisées.
Qu'est-ce qu'un bon ratio de Sharpe ?
Bien que les benchmarks dépendent des conditions de marché, un bon ratio de Sharpe est généralement au dessus de 1, un très bon au dessus de 2, et au dessus de 3 est excellent. Un Sortino au dessus de 2 est considéré très solide. Les bases hedge fund rapportent un Sharpe médian equity long short près de 0.5 à 0.8 sur cycles complets.
Quand dois-je utiliser le mode simple vs le mode avancé ?
Utilisez le mode simple si vous ne connaissez que rendement annualisé, taux sans risque et écart type (d'une fiche de fonds, par exemple). Utilisez le mode avancé quand vous avez une série brute de rendements périodiques et voulez calculer les ratios directement à partir de données historiques.
Les rendements quotidiens et mensuels sont-ils annualisés automatiquement ?
Oui. Le calcul est annualisé quelle que soit la fréquence d'entrée. Les rendements quotidiens sont mis à l'échelle par √252, mensuels par √12, et les annuels n'ont pas besoin d'échelle. Cela garantit que les ratios sont directement comparables entre horizons temporels. Alignez la période du taux sans risque sur celle de vos rendements avant d'annualiser.
Comment utiliser ce calculateur de ratio Sharpe et Sortino sur telephone ou tablette ?
Oui. Calculateur de Ratio Sharpe & Sortino fonctionne dans tout navigateur mobile moderne. Les donnees optionnelles restent sur votre appareil.
Ou sont stockees mes donnees avec Calculateur de Ratio Sharpe & Sortino ?
Sur aucun serveur. Les calculs s executent localement dans votre navigateur.
Dois je utiliser Calculateur de Ratio Sharpe & Sortino pour des decisions fiscales ou juridiques ?
Non. Calculateur de Ratio Sharpe & Sortino fournit des estimations educatives. Consultez un professionnel qualifie avant toute decision importante.
Outils Connexes
Plus de calculateurs disponibles: rééquilibrage de portefeuille, graphique boursier, comparateur d'intérêts composés, calculateur d'intérêt sur marge, breakeven d'options, YTM obligataire et bien d'autres. Utilisez le calculateur de drawdown maximum avec Sharpe pour voir si de bons ratios masquent de grandes pertes pic à creux.