영구 포트폴리오 백테스터

시작 가치, 합계 100%가 되는 주식, 채권, 금, 현금의 배분 가중치, 리밸런싱 빈도, 기간(년)을 입력하세요. 영구 포트폴리오는 다양한 경제 체제에 맞게 설계된 4개 자산 클래스에 각 25%를 사용합니다. 해리 브라운 영구 포트폴리오는 인플레이션 성장 디플레이션 경기 침체 사분면 전반의 올웨더 행동을 위해 주식 채권 금 현금 동일 가중치를 목표로 합니다. 동일 가중치 25% 4자산 구성은 예측 요건 없이 미지의 미래 경제 체제에 맞게 설계되었습니다. 전략 전환 전에 동일 가중치 4자산 영구 포트폴리오를 동일한 역사적 창을 통해 현재 배분과 비교하여 CAGR 및 최대 하락 트레이드오프를 확인하세요. 동일 가중치 25% 4자산 구성은 구현 전에 정확한 거시 체제 예측을 요구하지 않고 올웨더 행동을 목표로 합니다.

최종 가치, 연평균 복리 성장률, 최대 하락, 목표 대비 연도별 배분 드리프트를 검토하세요. 리밸런싱은 승자를 팔고 후발주자를 매수하여 변동성 있는 다중 자산 포트폴리오에서 위험 조정 수익률을 높일 수 있습니다. 연간 리밸런스는 예측 없이 슬리브 전반에 걸쳐 저가 매수 고가 매도를 강제합니다. 리밸런싱 규율은 각 기간 최고 성과 슬리브를 매도하며 이는 장기 주식 강세장 동안 역발상으로 느껴집니다. 연간 리밸런스는 최고 성과 슬리브를 매도하며 이는 장기 주식 강세장 동안 불편하게 느껴지지만 기계적 규율을 강제합니다. 리밸런싱 빈도 연간 대 분기별은 영구 포트폴리오 백테스트에서 회전율과 역사적 경로를 약간 변경합니다. 연간 리밸런스는 최고 성과 슬리브를 매도하며 이는 장기 주식 강세장 모멘텀 국면에서 감정적으로 역발상으로 느껴집니다. 저금리 시대의 현금 슬리브 드래그는 채권 중심 대안 대비 총수익률을 낮추지만 고전적 브라운 설계에서 위기 유동성 혜택은 남아 있습니다. 해리 브라운 원래 4자산 25% 배분은 스태그플레이션 성장 디플레이션 경기 침체 각 거시 체제에서 하나의 자산 클래스가 번성하는 것을 목표로 했습니다. 리밸런싱 드리프트 밴드는 일상적 노이즈로 인한 거래 비용을 방지하면서 주식 강세장 후 금과 채권 슬리브가 보충되도록 보장합니다. 영구 포트폴리오의 인플레이션 후 실질 수익률은 역사적으로 더 매끄럽지만 낮은 최대 하락 깊이를 가진 전체 세기 데이터에서 주식 중심 대안보다 낮은 CAGR을 보입니다. 금 슬리브는 실질 금리가 하락하고 주식 채권 상관관계가 동시에 양으로 급등할 때 위기 헤지를 제공합니다. 이러한 유동성 충격 에피소드는 드물지만 전략적 배분 정책 문서에 포함된 대체 자산 다각화 도구 없이 전통적 60/40 포트폴리오에 치명적입니다.

해리 브라운은 모든 경제 계절을 위한 영구 포트폴리오를 설계했습니다: 주식은 성장용, 채권은 디플레이션용, 금은 인플레이션용, 현금은 불황용입니다. 실질 금리가 하락하고 주식 채권 상관관계가 유동성 충격 시기에 양의 값으로 급등할 때 금은 위기 헤지를 제공합니다.

시장 변동, 새로운 기여금, 수정된 개인 가정 등 입력값이 변경될 때마다 영구 포트폴리오 백테스터를 사용하세요. 소프트웨어 설치 없이 빠른 재실행을 위해 페이지를 북마크하세요.

시작 가치, 합계 100%가 되는 주식, 채권, 금, 현금의 배분 가중치, 리밸런싱 빈도, 기간(년)을 입력하세요. 작동 방식에서 설명한 샘플 입력값을 입력하여 시나리오를 단계별로 재현하세요.

한 번에 하나씩 입력값을 조정하여 민감도를 확인하세요. 영구 포트폴리오 백테스터는 즉시 업데이트되므로 낙관적 및 보수적 가정을 실행 전에 스트레스 테스트할 수 있습니다.

번들 역사적 데이터로 해리 브라운 25/25/25/25 배분을 테스트할 때 영구 포트폴리오 백테스터를 사용하세요. 거래, 할당 변경, 계획 업데이트 전 빠른 가정 분석에 적합합니다.

결정이 세금, 유동성, 또는 하나의 공식이 포착하는 것 이상의 다년 전망에 걸칠 때 관련 도구와 함께 사용하세요.

입력 단위나 오래된 시장 가격을 확인하지 않고 결과를 복사하는 것은 영구 포트폴리오 백테스터에서 흔한 오류입니다. 실행 전에 종목, 비율, 날짜를 확인하세요.

단일 기준 시나리오만 실행하면 꼬리 위험을 무시하게 됩니다. 보수적 입력값으로 스트레스 테스트하고 결정이 중요한 경우 아래 나열된 관련 도구와 비교하세요.

선택한 빈도로 목표 가중치로 리밸런싱. 4개 자산 클래스에 대한 번들 역사적 월간 수익률 사용. 선택한 빈도로 리밸런싱. 역사적 수익률 번들은 미래 보장되지 않음. 역사적 시뮬레이션은 미래 보장이 아님. ETF 비용 비율 제외. 현대 보글헤드 사이의 금 슬리브 논란은 번들 데이터의 역사적 위기 기간 다각화를 제거하지 않습니다. 교육적 추정치만으로 개인화된 조언이 아니므로 주요 재무 결정 전에 자격을 갖춘 전문가와 상담하세요. 영구 포트폴리오 백테스터는 개인화된 조언을 대체하지 않습니다. 수수료, 슬리피지, 계좌별 규칙, 행동 제약이 실제 결과를 변경할 수 있습니다.

Risk Parity Allocator로 대체 가중치 체계를 탐색하고 Lost Decade Backtester로 10년 스트레스를 테스트하세요. 영구 포트폴리오 백테스터만으로 전체 의사결정을 포착하지 못할 때 이 계산기들을 사용하세요.

portfolios.tools의 내부 링크는 계산기를 연결하는 데 도움을 줍니다. 먼저 영구 포트폴리오 백테스터를 실행한 다음, 아래 관련 섹션에서 특화된 도구로 경계 사례를 검증하세요.